진바닥 단타 매수법은 종합주가지수가 진바닥권에 들어갔다가 나올 때를 매수 시점으로 하는 것이다. 진바닥권에서 나온다는 것은 이격도가 95 이상이 되고 동시에 투자심리도가 30 이상이 되어야 한다. 진바닥 매수법에서 가장 중요한 포인트는 매수 시점은 진바닥권에 들어갈 때가 아니고 나올 때라는 것이다.

진바닥 중기 매수법

1. 회사 실적이나 본질가치에 집착하기
- 회사의 실적이나 본질 가치가 크다고 하더라도 주가는 시장의 흐름과 시장에서의 인기에 의하여 결정되는 것이지 나홀로 가치에 의하여 결정되는 것이 아니라는 사실은 개미가 받아들이기 어려운 주식 시장의 현실이다.회사 실적이나 본질가치를 기준으로 하는 투자가 성공하여야 정상적인 주식시장인데 우리나라에서는 그런 투자 원칙은 개미를 속이는데 악용되고 있다. 특히 중소형주는 세력이 고점에서 뉴스를 터지게 하여 미리 매집한 물량을 처분할 가능성이 대단히 높다. 또한 양심있는 애널리스트가 어느 종목에 대하여 부정적인 의견을 제시하는 것은 쉽지가 않다.

2. 호재 뉴스 듣고 주식 매수하기

3. 증권사 추천종목이나 관심종목 매수하기

4. 적정주가나 목표주가 믿고 매수하기

5. 반등 이용해 손절매하려고 기다리기

6. 하락하는 주식에 물타기

7. '하방 경직성'보이는 주식 매수하기

8. 남에게 주식거래 맡기기

1. 실적과 전망 : 담당자의 의견일뿐 증권사, 증권거래소등 어느 기관의 공식 견해가 아니라는 점에 주의.

2. 감사의견 : 외부 회계법인이 감사한 후 내 놓은 의견. 적정, 한정, 부적정, 의견거절 등 네가지로 분류. 적정의 의견을 받았다고 해서 좋은 기업이라는 뜻은 아니다. 기업 회계 기준에 맞게 장부를 정리했다는 뜻이지 기업의 실적과는 아무 상관 없다.

3. 회사채 등급과 기업어음(CP) 등급 : 회사의 안정선에 대해 종합적으로 판단할 능력이 부족한 개인투자자들은 이부분을 눈여겨볼 필요가 있다. 국내 3대 신용평가회사들이 가장 최근에 내린 기업어음과 회사채에 대한 신용등급이다. 등급의 정의는 한국 신용평가 정보를 참고한다.

4. 주요주주/ 경영진 구성 : 대주주및 특수 관계인의 지분율이 지나치게 높으면 주식의 유동성에 문제가 있고 가족 회사인 경우가 많다. 반면 이질적인 주주들이 비슷한 지분을 갖고 있는 경우 지분 경쟁으로 인한 주가 상승을 기대해 볼 수 있다.

5. 주당순이익(EPS) : 당기순이익을 주식수로 나눈 값으로, 기업의 수익성을 나타내는 지표.

6. 주당순자산(BPS) : 순자산을 주식수로 나눈 것으로 주식의 실제 가치가 얼마인지 나타낸다.

7. 주당현금흐름(CPS) : 현금흐름은 당기순이익에 감가상각비를 합한 것인데, 이를 주식수로 나눈 것이 주당현금 흐름이다. 감가상각비는 실제로 현금이 외부로 나가는 것이 아니기 때문에 비용으로 계산하는 것은 현실적이지 않다는 점을 감안한 지표. CPS는 순이익만을 주식수로 나눈 EPS보다 크게 나타나며, 한 주당 영업을 통해 창출한 실질적인 이익이라고 볼 수 있다.

8. 주가수익비율(PER) : 주식가치를 평가하는데 가장 많이 사용되는 지표. 주가를 EPS로 나눠서 구한다. 주가 변동에 따라 매일 변화폭이 크기 때문에 일정기간의 최고치와 최저치를 같이 표시. 시장 또는 업종 전체의 평균치보다 낮을 경우 저평가됐다는 뜻이고, 클 경우에는 고평가 됐다는 뜻.

9. 주가순자산비율(PBR) : 주당순자산과 주가를 비교한 값이 PBR이다. PBR가 1을 넘으면(주가가 주당순자산보다 크면) 고평가됐다느 의미. 반면 PBR이 1보다 작으면, 회사를 청산해서 남은 자산을 주식수로 나눈다면 한 주당 주가 이상의 자산을 받을 수 있다는 의미.

10. 베타 : 종합주가 지수와 해당 종목 주가 간의 연관도를 나타내는 계수. 종합주가 지수가 1퍼센트 변할때 개별주가가 몇 퍼센트 변동하는지를 나타낸다. 베타가 1이면 종합주가지수와 100퍼센트 똑같이 움직인다는 뜻. 1보다 크면 지수보다 더 민감하게 반응하는 '고위험 고수익 종목'의 성격이 강하고 1보다 작으면 민감도가 낮은 '덜 위험한 종목'으로 분류.
주식시장이 대세 상승기에 있을때는 베타가 1보다 큰 종목으로 포트 폴리오를 작성하는 것이 유리, 하락기에는 1보다 작은 종목으로 채우는 것이 유리. 일반적으로 포스코나 KT&G등 유틸리티 종목들이 베타가 1보다 작다.

11. 자기자본이익률(ROE) : 순이익/ 자기자본 * 100. 수익성을 나태는 지표. 경영자가 주주의 자본을 사용해 얼마나 이익을 올리고 있는지 따져보는 사용. ROE가 최소한 시장금리보다 높지 않다면 굳이 기업에 투자할 필요가 없다.

12. 유보율 : 잉여금(자본잉여금 + 이익잉여금)을 납입자본금으로 나눈 비율로 기업이 사내에 얼마만큼의 돈을 축척해 놓았느냐를 나타낸다. 유보율이 높으면 불황에 견디는 힘이 강하고 무상증자를 실시할 가능성도 크다. 유보율이 높다는 것은 회사에 돈이많다는 뜻으로 향후 배당할 수 있는 여력이 크다는 의미도 된다.

파동 원리 분석법의 적용

스토캐스틱도 파동이므로 파동 원리 분석법의 핵심 요소인 고점과 저점의 추세가 중요하다.
주가의 고점은 계속 상승하더라도 스토캐스틱의 고점이 낮아졌다면 새로운 고점에서의 주가의 힘이 상대적으로 약해졌다는 의미이므로 그 고점이 마지막 고점이 될 가능성이 높다. 이런 경우는 추격 매수를 자제하고 매도 시점을 노려야 한다. 반대로 주가의 저점은 계속 낮아지고 있지만 스토캐스틱의 저점은 계속 높아진다면 주가 반등이 임박하였다고 보아야 한다. 역시 스토캐스틱은 주가의 상대적 힘을 표시하므로 하락세가 약화되면 상승으로 반전할 가능성이 있다는 것을 의미한다.

종합주가지수 차트에서는 스토캐스틱이 침체권에서 저점이 높아지면 쌍바닥으로 상승할 가능성이 많으나 급락하는 개별종목에서는 스토캐스틱의 3중 바닥이 진정한 매수 신호인 경우가 많다.


스토캐스틱 분석 원리의 정리

첫째, 주가가 20이평선 아래로 내려가서 그 위로 반등하지 못하면 하락세의 확인이므로 그 다음부터는 스토캐스틱(5-3-3)의 두 선이 D.C.가 날 때마다 매도한다. 만약 느린 개미가 이 때 매도하지 못하였더라도 스토캐스틱(5-3-3)에 D.C.가 난 다음 바로 스토캐스틱(10-6-6)이 D.C.가 나면 매도한다. 주가가 20이평선 아래로 내려가서 하락하는 과정에서 스토캐스틱(5-3-3)이 G.C.가 나면 하락세가 주춤하거나 기술적 반등이 나오나 저점이 높아지는 두 번째 G.C.가 나와야 스토캐스틱(10-6-6)에 G.C.가 나므로 그 전에는 매수를 자제한다. 스토캐스틱(10-6-6)까지 G.C.가 나오고 스토캐스틱(5-3-3)의 두 선이 30 이상으로 올라오면 1차 매수타이밍이 되나 만약 60이평선까지 깨진 상태라면 스토캐스틱(10-6-6)이 한 번 G.C.나는 것만 보지 말고 스토캐스틱(10-6-6)의 저점이 상승하면서 두 번째 G.C.가 나올 때 스토캐스틱(20-12-12)이 G.C.가 나므로 그 전까지는 매수를 보류한다.

둘째, 주가가 20이평선 위로 올라가 지지받고 상승할 때에는 스토캐스틱(5-3-3)이 G.C.가 나면 매수한다. 만약 느린 개미가 이 때 매수하지 못하였더라도 스토캐스틱(5-3-3) G.C.가 난 다음 바로 스토캐스틱(10-6-6)이 G.C.가 나면 매수한다. 주가가 20이평선 위에 안착한 다음에는 스토캐스틱(5-3-3)이 D.C.가 나면 상승세가 주춤하거나 기술적 조정이 나오나 스토캐스틱(5-3-3)의 두 선의 고점이 낮아지는 D.C.가 아닌 한 하락 조정 폭이 크지 않을 가능성이 크므로 스토캐스틱(10-6-6)까지 D.C.가 나올 때까지 기다려 매도해도 된다. 60일선까지 정배열되었다면 스토캐스틱(10-6-6)에서 첫 D.C.가 나는 것만 보지 말고 스토캐스틱(20-12-12)까지 D.C.가 날 때까지 매도를 기다려도 된다.

셋째, 주가가 20일선 위에 있다가 처음으로 그 아래로 내려가면 스토캐스틱(5-3-3)의 G.C.에서 단기적 관점의 매수가 가능하다. 그러나 만약 20일선 반등에 실패하면 스토캐스틱(5-3-3)의 D.C.에서 매도하고 그 다음에는 위의 첫째 경우가 된다. 반대로 주가가 20일선 아래에 있다가 처음으로 그 위로 올라가면 스토캐스틱(5-3-3)의 D.C.에서 일단 매도한다. 만약 20일선에서 지지되면 스토캐스틱(5-3-3)의 G.C.에서 매수하고 그 다음에는 위의 둘째 경우가 된다.

위와 같은 분석은 종합주가지수 주봉과 일봉에서 비교적 정확하게 맞는다. 이러한 분석 원칙이 타당한지 여부는 과거 몇 년 치 종합주가지수 차트에서 검증하여 보기를 권한다.

1. 종합주가지수 차트
① 일봉 차트 : 일봉, 주가 이동평균선5-10-20-60-120(-240), 거래량 증감 비교, 거래량 이동평균선5-20, 스토캐스틱5-3-3, 10-6-6, 20-12-12, 이격도20, 투자심리선10
② 주봉 차트 : 주봉, 주가 이동평균선(5-10-20-60), 거래량, 스토캐스틱(5-3-3)
③ 월봉 차트 : 월봉, 주가 이동평균선(5-10-20-60), 거래량, 스토캐스틱(5-3-3)
④ 30분봉 차트 : 30분봉, 이동평균선5-10-20-60-120, 거래량 증감 비교, 스토캐스틱 5-3-3, 10-6-6, 20-12-12(10-6-6이 기본)

2. 개별 종목 차트
① 일봉 차트 : 일봉, 주가 이동평균선5-10-20-60(-120), 거래량, 거래량 전일 비교, 거래량 이동평균선5-20, 스토캐스틱5-3-3, (10-6-6), (이격도20, 투자심리선10)
② 주봉 차트 : 주봉, 주가 이동평균선(5-10-20-60), 거래량, 스토캐스틱(5-3-3)

3. 장중에는 추가로 종합주가지수와 개별 종목의 분봉차트. 대개 5분봉차트에 주가 이동평균선5-10-20-60-120, 거래량 증감 비교, 스토캐스틱20-12-12를 표시하는 것이 좋다.

Chart Option
1. 이동평균선 : 5ma는 검은 색이고 굵은 선, 10ma는 핑크 색, 20ma는 적색이고 굵은 선, 60ma는 청색, 120ma는 진한 갈색

2. 거래량 : 거래량 증감 표시(증가시 적색 봉, 거래량 감소시 청색 봉)

3. 스토캐스틱 : %K선은 굵은 적색 선, %D선은 굵은 청색 선, 과열권 선은 지수 차트에서는 75, 개별 종목 차트에서는 80으로 표시, 침체권 선은 지수 차트에서는 25, 개별 종목 차트에서는 20으로 표시